表外業(yè)務包括結算、代理等無風險業(yè)務，和信用證、票據(jù)貼現(xiàn)、衍生品交易等或有風險業(yè)務。據(jù)本報記者統(tǒng)計，截至2012年底，16家上市銀行的信用證、保函、承兌匯票、貸款承諾等或有風險表外項目余額為15.08萬億，其中工行、建行、中行均超過2萬億；北京銀行表外項目為1625.62億，同比增長58.91%，民生、光大、交行的增速也超過20%。

　　從業(yè)務類型上看，2012年各家銀行的承兌匯票、信用證、保函增長迅速。

　　截至2012年底，16家上市銀行承兌匯票余額為5.66萬億，同比增長22.47%；其中北京銀行、興業(yè)、華夏、中信承兌匯票同比增長分別為64.13%、45.77%、36.44%和32.23%。

　　同期，興業(yè)銀行開出信用證、保函余額分別為692.33億、254.29億，同比分別增長107.75%和96.61%；民生、寧波銀行華夏、交行信用證同比分別增長103.39%、72.23%、39.41%和49.88%。

　　一位股份制銀行深圳分行副行長認為，票據(jù)業(yè)務的增長緣于監(jiān)管對信貸規(guī)模的控制。“央行從2010年開始就控制了信貸增量，對信貸發(fā)放節(jié)奏也有要求，但客戶有融資需求銀行總不能拒絕吧，這就為票據(jù)融資創(chuàng)造了空間。從融資方的角度來看，只要能融資，哪種方式并不重要。”

　　“擔保業(yè)務的增加與貿易融資大躍進有關，這兩年很多銀行都加大對貿易融資的投入，但實際很多資金并沒有真實貿易，而進入了房地產行業(yè)。還有沿海地區(qū)的虛假貿易套利，也讓擔保業(yè)務增加比較多。”上述股份制銀行人士稱。

　　2012年下半年以來，東部沿海地區(qū)通過虛假貿易結合銀行擔保融資，使大量熱錢流入境內套利。截止今年一季度，虛假貿易更是猖獗，直接導致一季度進出口數(shù)據(jù)異常增長。

　　相對或有風險表外項目而言，代理發(fā)行的銀行理財業(yè)務引起了監(jiān)管更大的注意。《報告》數(shù)據(jù)顯示，截至2012年底，存續(xù)期銀行理財產品3.1萬只，資金余額6.7萬億。而普益財富數(shù)據(jù)顯示，2012年針對個人發(fā)行的銀行理財產品的發(fā)行規(guī)模達24.71萬億，同比增長45.44%。

　　上述央行《報告》指出，一些信托公司、 證券公司作為商業(yè)銀行的“通道”，將銀行理財資金投資于證券市場和產業(yè)市場。理財產品在一定程度上改變了融資過度依賴銀行體系的情況，滿足了實體經濟的部分融資需求，但也蘊藏一定風險， 部分產品走樣成為信貸替代產品，一些理財資金投向限制行業(yè)和領域，規(guī)避宏觀調控和金融監(jiān)管等。

　　票據(jù)、信用承諾表外轉表內？

　　龐大的表外業(yè)務量，已經引起監(jiān)管的注意。

　　“表內業(yè)務有事前計風險資本，事后計提撥備等系統(tǒng)的風險防范措施，相對而言表外業(yè)務的風控還沒有成系統(tǒng)，監(jiān)管主要是防范表外業(yè)務無限地體外循環(huán)。”一位城商行副行長稱。

　　2013年政府工作報告甚至把“表外業(yè)務風險”和“局部和區(qū)域性風險”并列為今年必須加強監(jiān)管的兩大風險之一。

　　今年以來，監(jiān)管層對影子銀行、民間融資以及銀行理財?shù)挠懻摵鸵?guī)范力度得到加強。銀監(jiān)會主席尚福林多次表示，要嚴控銀行理財、代付以及交叉性業(yè)務領域的表外業(yè)務關聯(lián)風險，并強調“下階段銀監(jiān)會將持續(xù)保持案件防控的高壓態(tài)勢，防范操作風險；規(guī)范銀行理財業(yè)務發(fā)展，防范表外業(yè)務和銀信合作業(yè)務風險。”

　　“今年明顯感覺監(jiān)管對表外業(yè)務的控制，‘8號文’直接限制了理財業(yè)務，同業(yè)業(yè)務也受到影響，限制影子銀行和加強流動性管理的意圖很明顯。最近資金價格飆升和央行舉措也釋放了監(jiān)管從嚴的信號。”某股份制銀行深圳分行副行長稱。

　　上述央行《報告》明確提出，要全面布控表外業(yè)務風險，嚴防風險傳染和蔓延，并從四個方面提出要求：完善交叉性產品綜合統(tǒng)計和監(jiān)測制度，嚴格表外業(yè)務確認、計量、報告和披露，確保表外業(yè)務信息真實、完整和準確；完善表外業(yè)務管理辦法和操作規(guī)程，加大內部控制和約束機制建設，嚴格審查資金去向和風控措施，建立風險“防火墻”和風險代償機制，完善應急預案，防止風險轉移到表內；加強對集團客戶及其關聯(lián)企業(yè)的信貸管理，防范關聯(lián)交易風險；加強監(jiān)管政策和措施的協(xié)調合作，明確監(jiān)管責任，強化表外業(yè)務信息共享。

　　中央財經大學教授郭田勇認為，表外業(yè)務風險防范應該區(qū)分對待，銀行理財需要控制總量，而票據(jù)、信用承諾等風險項目需要提高通過表外轉表內形式計提風險資本的比例。

　　一位城商行副行長認為，表內業(yè)務的嚴格控制使得銀行變動的空間集中在表外業(yè)務，“表外業(yè)務的做法更靈活，是銀行調節(jié)信貸流動性和產品創(chuàng)新的主要根據(jù)地。風險需要控制，但不能抑制銀行通過表外業(yè)務進行業(yè)務創(chuàng)新的空間。”

　　“存款流向表外，發(fā)展財富管理業(yè)務等表外業(yè)務是大勢所趨。表外業(yè)務應該區(qū)別對待，資產投向端應該嚴格控制，但負債端應該相應地鼓勵。這是提高中間收入比例的重要業(yè)務來源。”招商銀行一位零售部門負責人稱。